РЕШЕНИЕ
ИМЕНЕМ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
21 мая 2026 года Кировский районный суд г. Иркутска в составе председательствующего судьи Тимофеевой А.М., при секретаре Селиванове О.В.,
С участием представителя истца Михалевой В.Е.- Ивасих Л.П., представителя ответчика ПАО Сбербанк Першина И.Н., действующих по доверенностям, рассмотрев в открытом судебном заседании гражданское дело № 2-1610/2026 по иску ФИО7 к ПАО Сбербанк о взыскании убытков, расходов по оплате госпошлины,
УСТАНОВИЛ:
ФИО7 обратилась в суд с исковым ФИО3 к ПАО Сбербанк о взыскании убытков, расходов по оплате госпошлины, указав, что является клиентом ПАО Сбербанк, отношения опосредованы следующими соглашениями: Договор о брокерском обслуживании № от ДД.ММ.ГГГГ; Договор о брокерском обслуживании № от ДД.ММ.ГГГГ; Договор на брокерское обслуживание с использованием индивидуального инвестиционного счета № № от ДД.ММ.ГГГГ.
Договоры заключены и исполняются ответчиком по месту нахождения Байкальского ФИО15 ПАО Сбербанк (664011, <адрес>), в исключительном порядке осуществляющего брокерское обслуживание на территории <адрес>.
В ходе обычных изменений на рынке ценных бумаг, ДД.ММ.ГГГГ у нее возникла необходимость в срочном пополнении брокерского счета № на сумму 1000 000 рублей (секция срочного рынка, для пополнения гарантийного обеспечения фьючерсных контрактов в связи с изменением текущего курса).
В связи с жизненными обстоятельствами, в указанный момент времени у нее отсутствовала техническая возможность пополнить брокерский счет с использованием мобильного приложения или иным обычном способом самостоятельно, в связи с чем, поручение пополнить брокерский счет дала уполномоченному на выполнение соответствующих действий от ее имени представителю в <адрес>, действующему на основании доверенности, оформленной в соответствии со всеми требованиями действующего законодательства в нотариальной форме с исчерпывающим указанием соответствующих полномочий, исключающим двоякое или неоднозначное толкование.
Выполнение действий, указанных в п. 3 искового заявления, осуществилось в Центральном офисе Байкальского банка ПАО Сбербанк (664011, г. Иркутск, ул. Нижняя Набережная, 10) и оперативно согласовывалось с Менеджером Банка - Волжанкиной Татьяной Сергеевной, также указавшей на соответствие доверенности всем требованиям и на возможность пополнения счета указанным способом, но сославшейся на наличие сложностей технического характера на стороне ответчика, связанных с пополнением счета доверенным лицом.
По истечении нескольких часов попыток пополнения счета, ответчик отказал в пополнении счета указанным в п.п. 3,4 искового заявления способом, несмотря на отсутствие соответствующих запретов как в действующем законодательстве, так и в локальных актах ответчика, а также в условиях, действующих между истцом и Банком соглашений, в связи с чем, гарантийное обеспечение фьючерсных контрактов не было своевременно пополнено и 15.10.2025 было проведено принудительное закрытие позиций по фьючерсным контрактам Si-3.26 (далее также - «Фьючерс»), В рамках принудительного закрытия проведены сделки продажи Фьючерсов в количестве 12 шт. по меньшей цене, что повлекло за собой прямой убыток в размере 262 663,44 рублей. Указанное обстоятельство и сумма убытка ранее были признаны самим ответчиком.
Кроме того, прямым следствием изложенных обстоятельств явилась возникшая у нее необходимость повторной покупки Фьючерсов по цене, превышающей цену продажи Фьючерсов в рамках принудительного закрытия (12 Фьючерсов по 85 550,00 руб. против 12 Фьючерсов по 82 992,00 руб., соответственно), что также повлекло причинение ущерба в размере соответствующей разницы цен, составившей 30 756,00 руб.
В связи с вышеизложенным, ею предпринимались попытки разрешить сложившуюся ситуацию с ответчиком в добровольном порядке путем оперативного электронного взаимодействия, в том числе, через менеджера ответчика, на которые ответчик ответил отказом, не мотивировав при этом свой отказ ссылками на положения действующего законодательства или условия действующих между истцом и ответчиком соглашений, запрещающих пополнение счета доверенным лицом; более того, в своих ответах ответчик фактически признает причиной несвоевременного пополнения брокерского счета (а, соответственно, закрытия позиций по Фьючерсам и причинения убытков) именно то обстоятельство, что «по состоянию на момент пополнения Договора в Банке не была реализована возможность пополнения брокерского счёта доверенным лицом». При этом, Ответчик указывал на то, что «специалистами Банка проводятся работы по улучшению наших сервисов, возможность пополнения брокерского счёта доверенным лицом планируется реализовать до конца 2025 года», а позднее сообщил, что «по состоянию на ДД.ММ.ГГГГ функционал пополнения брокерского счёта доверенным лицом через клиентского менеджера реализован».
Более того, на официальном сайте Ответчика в сети Интернет в разделе «Инвестиции» - «Брокерское обслуживание» - «Документы и лицензии» также содержится форма доверенности в формате Word, включающей в себя полномочия доверенного лица на пополнение брокерского счета; таким образом, ответчик указанным образом фактически признает возможность и законность такого пополнения, тогда как указания Ответчика на то, что «пополнить брокерский счёт мог только владелец счёта через мобильное приложение и веб-версию системы Сбербанк Онлайн, обратившись в офис Банка или к своему персональному менеджеру, или проведя платёж по реквизитам, указанным в Извещении, с банковского счета, открытого в другом банке», со всей очевидностью, не соответствуют закону.
С учетом того обстоятельства, что и менеджер ответчика фактически признает причиной причинения истцу убытков именно отсутствие на стороне ответчика технической возможности нормального применения совершенно обычного и традиционного для гражданско- правовых отношений института представительства, тогда как Ответчик, сразу после спорной ситуации оперативно реализовав соответствующий функционал, также своими действиями признал именно свою ответственность за спорный недостаток своего программного обеспечения, Истец полагает, что такой недостаток, имевший место на дату 15.10.2025, не может охватываться рисками, перечисленными в Декларации о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг, валютном рынке, рынке драгоценных металлов и срочном рынке, поскольку является обстоятельством, целиком зависящим от надлежащего исполнения Банком своих обязанностей.
С учетом вышеизложенного, ею в адрес ответчика была направлена Претензия от ДД.ММ.ГГГГ, впоследствии частично удовлетворенная Ответчиком в размере 30 877,44 руб.; в оставшейся части 262 542,00 руб. претензия оставлена без удовлетворения, в связи с чем, она вынужден обратиться за защитой своих прав и законных интересов в суд. Вместе с тем, она полагает, что и сам факт удовлетворения Претензии, хотя и частичного, подтверждает признание самим ответчиком своей ответственности за причинение убытков в результате сложившейся ситуации.
Таким образом, несмотря на то, что инвестиционная деятельность действительно по определению является высокорисковой деятельностью, именно Ответчик обладает как фактической, так и технической возможностью эти риски минимизировать посредством обеспечения соответствия своей технологической инфраструктуры требованиям гражданского законодательства и обычаям гражданско-правового оборота. В настоящем же случае, несовершенства программного обеспечения Ответчика, находящиеся полностью в зоне ответственности последнего, повлекли за собой невозможность использования Истцом права совершать юридические действия через представителя, в связи с чем, ей был причинен убыток, признанный самим ответчиком.
Со ссылкой на п. п. 1, 2 ст. 15 Гражданского кодекса Российской Федерации просит взыскать с ПАО Сбербанк в ее пользу сумму убытков в размере 262 542,00 руб., сумму расходов по уплате государственной пошлины в размере 8 876,00 руб.
В судебном заседании истец ФИО7, извещенная о дате, месте и времени судебного заседания, отсутствует, реализовала свое право на участие в судебном заседании путем направления представителя ФИО14
В судебном заседании представитель ФИО7 - ФИО11, действующий на основании доверенности исковые требования поддержал по основаниям, изложенным в исковом заявлении и письменных пояснениях на отзыв ответчика.
Представитель ответчика ПАО Сбербанк ФИО12, действующий на основании доверенности, исковые требования ФИО7 не признал, просил отказать в удовлетворении иска по основаниям, изложенным в письменных возражениях на иск с учетом дополнений.
Выслушав стороны, исследовав материалы дела, представленные доказательства как каждое в отдельности, так и в их совокупности и взаимной связи, суд приходит к следующему выводу.
В соответствии со ст. 56 ГПК РФ каждая сторона должна доказать те обстоятельства, на которые она ссылается как на основания своих требований и возражений, если иное не предусмотрено федеральным законом.
В соответствии с ч. 1 ст. 46 Конституции РФ, каждому гарантируется судебная защита его прав и свобод.
Гражданское законодательство основывается на признании равенства участников регулируемых им отношений, неприкосновенности собственности, свободы договора, недопустимости произвольного вмешательства кого-либо в частные дела, необходимости беспрепятственного осуществления гражданских прав, обеспечения восстановления нарушенных прав, их судебной защиты (ч. 1 ст. 1 Гражданского кодекса РФ).
В соответствии с п. 2 ст. 1 Гражданского кодекса РФ граждане и юридические лица приобретают и осуществляют свои гражданские права своей волей и в своем интересе.
При установлении, осуществлении и защите гражданских прав и при исполнении гражданских обязанностей участники гражданских правоотношений должны действовать добросовестно (ч. 3 ст. 1 Гражданского кодекса РФ).
Добросовестность участников гражданских правоотношений и разумность их действий предполагаются.
В соответствии с разъяснениями, изложенными в п. 1 Постановления Пленума Верховного Суда РФ от 23.06.2015 N 25 "О применении судами некоторых положений раздела I части первой Гражданского кодекса Российской Федерации", согласно п. 3 ст. 1 Гражданского кодекса РФ при установлении, осуществлении и защите гражданских прав и при исполнении гражданских обязанностей участники гражданских правоотношений должны действовать добросовестно.
В силу п. 4 ст. 1 Гражданского кодекса РФ никто не вправе извлекать преимущество из своего незаконного или недобросовестного поведения.
Оценивая действия сторон как добросовестные или недобросовестные, следует исходить из поведения, ожидаемого от любого участника гражданского оборота, учитывающего права и законные интересы другой стороны, содействующего ей, в том числе в получении необходимой информации. По общему правилу п. 5 ст. 10 Гражданского кодекса РФ добросовестность участников гражданских правоотношений и разумность их действий предполагаются, пока не доказано иное.
Статьей 8 Гражданского кодекса РФ определено, что гражданские права и обязанности возникают из оснований, предусмотренных законом и иными правовыми актами, а также из действий граждан и юридических лиц, которые хотя и не предусмотрены законом или такими актами, но в силу общих начал и смысла гражданского законодательства порождают гражданские права и обязанности.
Согласно положениям ст. 10 Гражданского кодекса РФ не допускается осуществление гражданских прав исключительно с намерением причинить вред другому лицу, действия в обход закона с противоправной целью, а также иное заведомо недобросовестное осуществление гражданских прав (злоупотребление правом).
Способы защиты гражданских прав предусмотрены ст. 12 Гражданского кодекса РФ. При этом выбор способа защиты нарушенного права принадлежит истцу.
Согласно п. 1 ст. 428 ГК РФ договором присоединения признается договор, условия которого определены одной из сторон в формулярах или иных стандартных формах и могли быть приняты другой стороной не иначе как путем присоединения к предложенному договору в целом.
Согласно п. п. 1, 2 ст. 393 ГК РФ должник обязан возместить кредитору убытки, причиненные неисполнением или ненадлежащим исполнением обязательства.
Если иное не установлено законом, использование кредитором иных способов защиты нарушенных прав, предусмотренных законом или договором, не лишает его права требовать от должника возмещения убытков, причиненных неисполнением или ненадлежащим исполнением обязательства.
Убытки определяются в соответствии с правилами, предусмотренными статьей 15 настоящего Кодекса.
Возмещение убытков в полном размере означает, что в результате их возмещения кредитор должен быть поставлен в положение, в котором он находился бы, если бы обязательство было исполнено надлежащим образом.
Под убытками понимаются расходы, которые лицо, чье право нарушено, произвело или должно будет произвести для восстановления нарушенного права, утрата или повреждение его имущества (реальный ущерб), а также неполученные доходы, которые это лицо получило бы при обычных условиях гражданского оборота, если бы его право не было нарушено (упущенная выгода) (п. 2 ст. 15 ГК РФ).
В п. 12 постановления Пленума ВС РФ от 23.06.2015 N 25 "О применении судами положений раздела I части первой Гражданского кодекса Российской Федерации" разъяснено, что по делам о возмещении убытков истец обязан доказать, что ответчик является лицом, в результате действий (бездействия) которого возник ущерб, а также факты нарушения обязательства или причинения вреда, наличие убытков (п. 2 ст. 15 ГК РФ).
Пунктом 5 указанного Постановления Пленума ВС РФ предусмотрено, что по смыслу статей 15 и 393 ГК РФ, кредитор представляет доказательства, подтверждающие наличие у него убытков, а также обосновывающие с разумной степенью достоверности их размер и причинную связь между неисполнением или ненадлежащим исполнением обязательства должником и названными убытками.
Недоказанность хотя бы одного из элементов состава правонарушения является достаточным основанием для отказа в удовлетворении требований о возмещении убытков.
На истца в данном случае возложена обязанность доказать, что именно ответчик является лицом, в результате действий (бездействия) которого возник ущерб.
Согласно п. 1 ст. 3 ФЗ "О рынке ценных бумаг" Брокерской деятельностью признается деятельность по исполнению поручения клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) на совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) на заключение договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, осуществляемая на основании возмездных договоров с клиентом (далее - договор о брокерском обслуживании). Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерскую деятельность, именуется брокером. В случае оказания брокером услуг по размещению эмиссионных ценных бумаг брокер вправе приобрести за свой счет не размещенные в срок, предусмотренный договором, ценные бумаги.
Согласно п. 2 ст. 3 ФЗ "О рынке ценных бумаг" брокер совершает действия, направленные на исполнение поручений клиентов, в той последовательности, в какой были приняты такие поручения. Брокер обязан принять все разумные меры, направленные на исполнение поручения клиента, обеспечивая при этом приоритет интересов клиента перед собственными интересами. Принятое на себя поручение клиента брокер обязан исполнить добросовестно и на наиболее выгодных для клиента условиях в соответствии с его указаниями. При отсутствии в договоре о брокерском обслуживании и поручении клиента таких указаний брокер исполняет поручение с учетом всех обстоятельств, имеющих значение для его исполнения, включая срок исполнения, цену сделки, расходы на совершение сделки и исполнение обязательств по ней, риск неисполнения или ненадлежащего исполнения сделки третьим лицом. Если в договоре о брокерском обслуживании указаны организаторы торговли или иностранные биржи, на организованных торгах которых брокер обязан исполнять поручения клиента, требования настоящего абзаца применяются с учетом правил указанных торгов. При совершении сделки на условиях более выгодных, чем те, которые были указаны клиентом, брокер не имеет права на получение дополнительной выгоды, если договором о брокерском обслуживании не установлен порядок ее распределения. Отчет брокера о совершенных сделках должен содержать в том числе информацию о цене каждой из таких сделок и расходах, произведенных брокером в связи с их совершением, а в случае, если брокер получил дополнительную выгоду по сделке, совершенной на условиях более выгодных, чем те, которые были указаны клиентом, - информацию о размере полученной им дополнительной выгоды. Брокер обязан передать имеющиеся у него сведения о физическом лице и его расходах, связанных с приобретением и хранением ценных бумаг, другому профессиональному участнику рынка ценных бумаг, указанному физическим лицом, не позднее 30 дней со дня получения соответствующего заявления от физического лица в порядке, который установлен базовым стандартом совершения операций на финансовом рынке, разработанным саморегулируемой организацией в сфере финансового рынка, объединяющей брокеров, утвержденным и согласованным в соответствии с требованиями Федерального закона от 13 июля 2015 года N 223-ФЗ "О саморегулируемых организациях в сфере финансового рынка". Состав таких сведений утверждается федеральным органом исполнительной власти, уполномоченным по контролю и надзору в области налогов и сборов. Формат сообщений, передаваемых в электронной форме, содержащих такие сведения, устанавливается базовым стандартом совершения операций на финансовом рынке, разработанным саморегулируемой организацией в сфере финансового рынка, объединяющей брокеров, утвержденным и согласованным в соответствии с требованиями Федерального закона от 13 июля 2015 года N 223-ФЗ "О саморегулируемых организациях в сфере финансового рынка".
ДД.ММ.ГГГГ ФИО13 обратилась в ПАО Сбербанк, заполнив анкету и подписав ФИО3 - физического лица №, в соответствии с которым заявила о присоединении в соответствии со ст. 428 ГК РФ к следующим договорам:
договор на брокерское обслуживание, существенные и иные условия которого определены в Условиях предоставления брокерских и иных услугах ПАО Сбербанк;
депозитарный договор, существенные и иные условия которого определены в Условиях осуществления депозитарной деятельности ПАО Сбербанк договор на брокерское обслуживание с использованием индивидуального инвестиционного счета, существенные и иные условия которого определены в Условиях предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк с использованием индивидуального инвестиционного счета.
Подтвердила, что ознакомилась, соглашается и обязуется действовать в соответствии с выбранными условиями, все их положения разъяснены в полном объеме, включая тарифы, взаимные права и обязанности, правила внесений в них изменений и дополнений. Принимает Условия, соответствующие выбранным договорам, путем присоединения к ним в целом.
В целях совершения операций в рамках договора на брокерские обслуживание для хранения и учета принадлежащих ей ценных бумаг поручила открыть счет депо в депозитарии ФИО15, сообщила о наличии счета депо №, открытого в депозитарии ФИО15 на основании договора №/№ от ДД.ММ.ГГГГ (п.1.12. ФИО3).
Намерения в части проведения операций в Торговых системах, в части проведения операций в торговых системах, способ получения доходов указаны в п.2.2,3.2,3.3 ФИО3.
В соответствии с п. 5 заявления заявила о выборе варианта оплаты депозитарных услуг, предоставляемых в рамках Условий Депозитария. Просила предоставить право оплаты депозитарных услуг путем оплаты счетов, предоставляемых Банком, дала согласие (заранее данный акцепт) без ее распоряжения осуществить списание сумм, указанных в счетах, с Брокерских счетов, открытых в рамках Условий, и индивидуального инвестиционного счета, без ее распоряжения списание сумм с ее Брокерских счетов и индивидуального лицевого счета. Сообщила свои анкетные данные, к настоящему Заявлению приложила Анкету, являющуюся неотъемлемой его частью.
В соответствии с п. 4 анкеты указала способ передачи заявок и распоряжений инвестора - лично или через уполномоченных представителей, по телефону, посредством системы интернет-трейдинга с использованием КА, посредством системы-интернет –трейтинга с использованием двухфакторной аутентификации; способ передачи поручений и иных документов в рамках условий депозитария –лично, заказным письмом с уведомлением.
ДД.ММ.ГГГГ ФИО7 обратилась в ПАО Сбербанк с заявлением на признание квалифицированным инвестором (для физических лиц). В соответствии с заявлением раздел – декларация осведомлена: о повышенных рисках, связанных с финансовыми инструментами, предназначенными для квалифицированных инвесторов; об ограничениях, установленных законодательством Российской Федерации в отношении финансовых инструментов, предназначенных для квалифицированных инвесторов, и особенностях оказания услуг квалифицированным инвесторам; о том, что физическим лицам, являющимся владельцами ценных бумаг, предназначенных для квалифицированных инвесторов, в соответствии с пунктом 2 статьи 19 Федерального закона от 05.03.1999 №46-ФЗ "О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг" не выплачиваются компенсации из федерального компенсационного фонда.
В соответствии с названными документами в соответствии с извещением к условиям предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк с датами регистрации заявлений инвестора от 01.08.2019, 14.10.2019, уведомлением о принятом решении о признании квалифицированным инвестором ФЛ от ДД.ММ.ГГГГ между ФИО7 и ПАО Сбербанк заключен договор о брокерском обслуживании №RK от ДД.ММ.ГГГГ, договор о брокерском обслуживании № от ДД.ММ.ГГГГ, договор на брокерское обслуживание с использованием индивидуального инвестиционного счета № № от ДД.ММ.ГГГГ.
В соответствии с п. 1.6 Условия предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк (далее Условия) договор о брокерском обслуживании заключается путем присоединения к Условиям в соответствии со статьей 428 Гражданского кодекса Российской Федерации. В целях заключения Договора о брокерском обслуживании заинтересованное лицо должно представить в Банк Заявление Инвестора, а также надлежащим образом оформленные документы, в соответствии с разделом 5 Условий. Банк оставляет за собой право осуществлять проверку сведений, зафиксированных в Анкете Инвестора, и запрашивать иные документы, которые могут подтверждать сведения, изложенные в Анкете Инвестора. Договор о брокерском обслуживании признается заключенным с момента регистрации Банком Заявления Инвестора (присвоения Банком Заявлению Инвестора регистрационного номера) в порядке, предусмотренном разделом 5 Условий.
Таким образом, факт заключения Договора брокерского обслуживания, а также факт ознакомления Михалевой В.Е. с его условиями, подтверждается вышеназванными документами. ПАО Сбербанк в свою очередь осуществляет брокерское обслуживание.
В соответствии с п. 4.1. Условий Банк обязуется совершать от своего имени и за счет Инвестора или от имени и за счет Инвестора юридические и фактические действия, определенные настоящими Условиями, а также предоставлять в объеме и в порядке, предусмотренными настоящими Условиями, сопутствующие услуги, в том числе: проводить за счет и в интересах Инвестора торговые операции в порядке, установленном настоящими Условиями, т.е. заключать в интересах, за счет и по поручениям Инвестора сделки с ценными бумагами, Валютными инструментами и Срочные сделки в Торговых системах.
Выбор Торговых систем осуществляется путем указания Инвестором наименования соответствующей Торговой системы в Заявлении Инвестора при присоединении к Условиям.
В соответствии с п. 4 ст. 3 Федерального закона от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" Брокер вправе предоставлять клиенту в заем денежные средства и/или ценные бумаги для совершения сделок купли-продажи ценных бумаг при условии предоставления клиентом обеспечения. Сделки, совершаемые с использованием денежных средств и/или ценных бумаг, переданных брокером в заем, именуются маржинальными сделками.
Условия договора займа, в том числе сумма займа или порядок ее определения, могут быть определены договором о брокерском обслуживании. При этом документом, удостоверяющим передачу в заем определенной денежной суммы или определенного количества ценных бумаг, признается отчет брокера о совершенных маржинальных сделках или иной документ, определенный условиями договора.
Брокер вправе взимать с клиента проценты по предоставляемым займам. В качестве обеспечения обязательств клиента, в том числе по предоставленным займам, брокер вправе принимать денежные средства, драгоценные металлы, учитываемые на банковских счетах, ценные бумаги и иные виды имущества, предусмотренные нормативным актом Банка России.
Ценные бумаги и иное имущество клиента, находящиеся в распоряжении брокера, в том числе имущество, являющееся обеспечением обязательств клиента по предоставленным брокером займам, подлежат переоценке брокером в порядке и на условиях, которые установлены Банком России. Переоценке подлежат также требования по сделкам, заключенным за счет клиента.
В случаях невозврата в срок суммы займа и (или) занятых ценных бумаг, неуплаты в срок процентов по предоставленному займу, а также в случаях, предусмотренных договором о брокерском обслуживании, брокер обращает взыскание на денежные средства и (или) ценные бумаги, выступающие обеспечением обязательств клиента по предоставленным брокером займам, во внесудебном порядке путем реализации таких ценных бумаг на организованных торгах.
Порядок и условия, на которых Брокер осуществляет обслуживание инвесторов в части совершения ими необеспеченных сделок в торговой системе Фондового рынка, определяются разделом 21 Условий предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк.
Согласно п. 3 Указания Банка России от 16.02.2015 N 3565-У "О видах производных финансовых инструментов", фьючерсным договором признается заключаемый на биржевых торгах договор, предусматривающий обязанность каждой из сторон договора периодически уплачивать денежные суммы в зависимости от изменения цен (значений) базисного актива и (или) наступления обстоятельства, являющегося базисным активом.
Фьючерсы - срочная сделка, обязательство купить или продать определенный актив (базисный актив) по определенной цене в определенную дату в будущем. При этом каждый фьючерсный контракт характеризуется количеством базисного актива, датой исполнения контракта (датой экспирации), ценой (цена страйк), по которой покупатель соглашается купить базисный актив, а владелец продать.
Отличием фьючерсных сделок является особая природа, при которой имеется более значительный риск в получении убытков, поскольку совершается сделка купли-продажи товара на определенную дату в будущем по согласованной сегодня цене. Фьючерсный договор характеризуется тем, что неизвестно, какой будет биржевая цена предмета договора в момент исполнения договорного обязательства. И эта цена не зависит от воли сторон, а определяется конъюнктурой рынка.
Срочные сделки предусматривают обязанность сторон уплачивать денежные суммы (вариационную маржу) в зависимости от изменения цен на финансовые инструменты.
Согласно п. 4 ст. 301 НК РФ под вариационной маржей понимается сумма денежных средств, рассчитываемая организатором торговли или клиринговой организации и уплачиваемая (получаемая) участниками срочных сделок в соответствии с установленными организаторами торговли и (или) клиринговыми организациями правилами.
Согласно п. 24.3 Условий, в случае совершения Срочной сделки Инвестор обязан уплачивать Вариационную маржу, размер которой определяется правилами ТС и Спецификацией срочного контракта. Вариационная маржа списывается Банком с Торгового брокерского счета Инвестора без предварительного или последующего согласования с Инвестором.
Вариационная маржа - денежная сумма, рассчитываемая в соответствии с правилами ТС и Спецификацией срочного контракта в каждый момент времени в течение торговой сессии и подлежащая начислению или списанию на/с Брокерского счета Инвестора с Открытыми позициями Инвестора по Срочным контрактам.
Приказом ПАО «Московская Биржа ММВБ-РТС» (Приказ № МБ-П-2024-2129 от 08.07.2024 утверждена спецификация фьючерских контрактов на курс иностранной валюты к российскому рублю, в соответствии с п. 2.1.1 которой стороны контракта обязаны уплачивать друг другу денежные средства (вариационную маржу) в сумме, размер которой зависит от изменения значений базисного актива.
В соответствии с п. 2.1.1 Вариационная маржа рассчитывается, уплачивается с первого дня заключения контракта до последнего дня заключения контракта включительно.
Согласно п. 2.1.5 Спецификации исполнение обязательств по уплате вариационной маржи осуществляется в порядке и сроки, установленные Правилами клиринга. При этом:
если вариационная маржа положительна - обязательства по уплате вариационной маржи возникает у продавца;
если вариационная маржа отрицательна - обязательства по уплате вариационной маржи в сумме, равной абсолютной величине рассчитанной вариационной маржи, возникает у покупателя.
В случае, если стоимость Портфеля инвестора на срочном рынке опустилась ниже Начальной маржи и/или Минимальной маржи Банк вправе, но не обязан, направить Инвестору Маржин колл с требованием обеспечить на Брокерском счете сумму денежных средств, необходимую для удержания позиций. Маржин колл направляется Банком посредством Системы интернет-трейдинга и может дублироваться в SMS-Сообщении, а также на электронную почту Инвестора (если она указана в Анкете Инвестора) (п. 24.7 Условий).
Порядок Принудительного закрытия Открытых позиций на Срочном рынке закреплен в Разделе 6 Приложения 15 к Альбому форм договоров № 3900-4 от 25.09.2017.
Согласно пункту 6.3. Порядка, в соответствии с требованиями Указания Банка России от 12.02.2024 № 6681-У, Банк в отношении Портфеля Инвестора Срочного рынка производит определение Стоимости Портфеля, Начальной маржи и Минимальной маржи, а также значений НПР1 и НПР2 с учетом следующего:
Стоимость Портфеля Инвестора определяется как сумма Гарантийных активов и Вариационной маржи (п. 6.3.1 Порядка);
Начальная маржа рассчитывается в соответствии с пунктом 37 Приложения к Указанию Банка России № 6681-У от 12.02.2024 как размер Индикативного Гарантийного Обеспечения, умноженный на Коэффициент Гарантийного обеспечения (пункт 6.3.2 Порядка);
Минимальная маржа - Начальная маржа, умноженная на 0,5 (пункт 6.3.3 Порядка);
НПР1 - разница Стоимости Портфеля Инвестора и Начальной маржи (пункт 6.3.4 Порядка);
НПР2 - разница Стоимости Портфеля Инвестора на срочном рынке и Минимальной маржи Срочного рынка (пункт 6.3.5 Порядка);
Банк сообщает указанные в настоящем пункте величины Инвестору посредством Системы интернет-трейдинга. Банк оставляет за собой право дополнительно использовать другие каналы связи с Инвестором.
В случае если Стоимость Портфеля Инвестора опустилась ниже Начальной маржи и/или Минимальной маржи Банк вправе, но не обязан, направить Инвестору Маржин колл с требованием обеспечить на Торговом брокерском счете сумму денежных средств, необходимую для удержания Открытых позиций. Маржин колл направляется Банком посредством Системы интернет-трейдинга и может дублироваться в SMS-Сообщении, а также на электронную почту Инвестора (если она указана в Анкете Инвестора), согласно пункту 6.5. Порядка.
В силу пункта 6.6. Порядка, в случае если НПР1 Срочного рынка принял отрицательное значение и образовалась Задолженность Инвестора по средствам Гарантийного обеспечения, Инвестор обязан до Ограничительного времени закрытия позиций на Срочном рынке погасить возникшую Задолженность Инвестора по средствам Гарантийного обеспечения:
путем резервирования денежных средств на Торговом брокерском счете, соответствующим ТС СР МБ и/или путем совершения Офсетных сделок.
Совершение Инвестором сделок, в том числе Офсетных сделок, которые не привели к полному погашению задолженности Инвестора по средствам Гарантийного обеспечения или привели к образованию новой задолженности Инвестора по средствам Гарантийного обеспечения, не является выполнением Инвестором указанной обязанности
Согласно пункта 6.7. Порядка, инвестор обязан не допускать случаев, когда отношение между суммой Гарантийных активов с учетом Вариационной маржи и Гарантийным обеспечением составляет менее 0,8 (ноль целых восемь десятых).
Банк устанавливает следующее Ограничительное время принудительного закрытия Открытых позиций для Срочного рынка, после которого наличие задолженности Инвестора по средствам Гарантийного обеспечения при наличии отрицательного НПР1 является основанием для реализации Банком своего права на совершение действий, предусмотренных пунктом 6.9 Порядка: 16:00:00 (московское время) каждого Торгового дня на Срочном рынке (пункт 6.8. Порядка).
В случае если Инвестор не исполнил обязанность, предусмотренную п. 6.6, 6.7 и 6.8 Порядка, Банк имеет право и настоящим уполномочен Инвестором совершить (по усмотрению Банка) операции, направленные на закрытие Открытых позиций по Срочным контрактам, количество которых определяет Банк, путем совершения Офсетных сделок и/или неисполнения ранее принятых, но не исполненных Банком Заявок, в размере, необходимом для урегулирования возникшей задолженности Инвестора по средствам Гарантийного обеспечения, даже если это урегулирование не будет оптимальным с точки зрения Инвестора после совершения всех операций. При этом сделки совершаются по Текущим рыночным ценам и при наличии соответствующей возможности в ТС. Несовершение Банком указанных Торговых операций в ТС не снимает с Инвестора ответственности за исполнение Обязательств; Инвестора по заключенным по его Поручению сделкам и Открытым позициям (пункт 6.9. Порядка).
Согласно представленного ПАО Сбербанк отчета брокера за период с ДД.ММ.ГГГГ- ДД.ММ.ГГГГ - списание и зачисление вариационной маржи является ежедневным процессом при проведении торгов по фьючерсу на ФИО5 рынке.
Таким образом, значение вариационной маржи зависит напрямую от изменения ФИО6 фьючерса в большую или меньшую сторону в течение дня, что является фактором рыночного риска.
В силу пункта 28.1. Условий инвестор обязан уплачивать банку вознаграждение за услуги, оказываемые банком по договору в рамках Условий. Обеспечением исполнения обязательств инвестора по уплате вознаграждения в рамках договора являются активы инвестора, учитываемые на брокерском счете инвестора. Банк взимает с Инвестора вознаграждение за все предоставленные услуги в соответствии с тарифами Банка или указанными в пункте 1.5 Условий предоставления брокерских услуг договорами, действующими на момент оказания соответствующей услуги. Расчет и учет на торговом брокерском счете вознаграждения Банка по совершенным сделкам Инвестора происходит в день заключения сделки, взимание вознаграждения происходит после совершения расчётов по заключенным сделкам.
Как следует из пункта 28.4. Условий, кроме выплаты вознаграждения банку инвестор оплачивает следующие виды расходов:расходы, понесенные Банком по тарифам (вознаграждение и расходы) третьих лиц, участие которых необходимо для заключения и исполнения сделок и прочих операций, предусмотренных Условиями. Суммы понесенных банком расходов исчисляются в соответствии с представленными Банку тарифами и/или счетами (счетами-фактурами) третьих лиц.
За совершение сделок на срочном рынке Московской биржей также взимается биржевой сбор за заключение фьючерсных контрактов. Информация о тарифах биржи размещена на официальном сайте ПАО Московская биржа.
В соответствии с п.11.5.1 Условий для обеспечения резервирования денежных средств на Брокерском счете, с целью использования их для совершения операций с Ценными бумагами, Валютными инструментами, Драгоценными металлами и Срочными контрактами, а также исполнения иных Обязательств Инвестора в рамках настоящих Условий, Инвестор должен осуществить безналичный платеж со своего банковского счета. Платежи в рублях РФ осуществляются по реквизитам, указанным в Извещении, полученным Инвестором от Банка в соответствии с разделом 8 Условий. Платежи в иностранных валютах осуществляются по реквизитам, указанным на интернет-сайте Банка.
В силу пункта 21.1.5. Условий Инвестор обязан самостоятельно контролировать стоимость портфеля инвестора и не допускать снижения стоимости портфеля инвестора ниже соответствующего ему размера начальной маржи.
Согласно пункту 24.5. Условий в случае, если отношение между суммой гарантийных активов с учетом вариационной маржи и гарантийным обеспечением составляет менее 0,8, инвестор обязан незамедлительно урегулировать возникшую задолженность инвестора по средствам гарантийного обеспечения.
В соответствии с пунктом 24.4. Условий такими действиями инвестора по урегулированию возникшей задолженности может являться погашение этой задолженности: путем резервирования денежных средств на брокерском счете, соответствующей торговой системы срочного рынка Московской Биржи (в рамках применимого законодательства) либо путем совершения офсетных сделок.
В силу пункта 24.7 Условий в случае если инвестор не исполнил обязанность, предусмотренную п. 24.4 Условий, то настоящим инвестор дает поручение (предоставляет право) банку на закрытие позиций по срочным контрактам, количество которых определяет банк, путем совершения офсетных сделок и/или аннулирования (отмены) заявок, ранее принятых, но не исполненных банком, в размере, необходимом для урегулирования возникшей заложенности и инвестора по средствам гарантийного обеспечения, даже если это урегулирование не будет оптимальным с точки зрения инвестора после совершениях всех операций по урегулированию. Притом сделки совершаются по текущим рыночным ценам и при наличии соответствующей возможности в торговой системе. Банк не несет ответственности за любые убытки Инвестора, возникшие вследствие совершения или невозможности совершения указанных сделок.
Согласно пункту 24.7.1. Условий в случае, если сумма гарантийных активов и вариационной маржи в портфеле инвестора принимает отрицательное значение, то настоящим инвестор дает поручение (предоставляет право) банку на закрытие всех имеющихся у инвестора позиций по срочным контрактам путем совершения офсетных сделок и/или аннулирования (отмены) заявок, ранее принятых, но не исполненных ФИО15.
Как установлено судом и следует из материалов дела, в соответствии с отчетом брокера в течение дня ДД.ММ.ГГГГ Брокером было установлено, что показатель НПР14 принял отрицательное значение (в связи с изменением цены на фьючерс).
Оценка портфеля по Договору составляет 15 408 831,03 рублей, в том числе баланс срочного рынка составлял 3 361 810,04 рублей.
ДД.ММ.ГГГГ снизилась ФИО6 по счету №, на ФИО5 рынке не хватало суммы гарантийного обеспечения в размере 28 866,78 рублей, о чем ФИО15 направил уведомления ФИО8 в 14:04:43, 14:05:13, 19:00:505.
В уведомлениях ФИО8 также было сообщено о необходимости самостоятельно незамедлительно урегулировать возникшую задолженность, дополнительного резервирования денежных средств на ФИО5 рынке ФИО4.
В результате отсутствия денежных средств на брокерском счете ФИО7, ДД.ММ.ГГГГ ФИО15 проведено принудительное закрытие позиций по 12 фьючерсным контрактам Si-3.26
В рамках принудительного закрытия проведены сделки продажи Фьючерсов в количестве 12 шт., в том числе заключены сделки продажи:
в количестве 6 шт. по цене 82 992, комиссия Брокера 60р, комиссия ФИО4 23,22р;
в количестве 1 шт. по цене 82 991, комиссия Брокера 10р, комиссия ФИО4 3,87р;
в количестве 3 шт. по цене 82 991, комиссия Брокера 30р, комиссия ФИО4 П,61р;
в количестве 1 шт. по цене 82 990, комиссия Брокера 10р, комиссия ФИО4 3,87р;
в количестве 1 шт. по цене 82 989, комиссия Брокера 10, комиссия ФИО4 3,87р. По состоянию на начало дня ДД.ММ.ГГГГ оценка ФИО6 по Договору составляет <данные изъяты>, в том числе баланс ФИО5 рынка составлял 3 361 810,04р.
По состоянию на конец дня ДД.ММ.ГГГГ оценка ФИО6 по Договору составляет <данные изъяты>, в том числе баланс ФИО5 рынка составляет <данные изъяты>60р.
Изменение за период составляет -<данные изъяты>,44р.
По состоянию на начало дня ДД.ММ.ГГГГ совокупный объем позиций истца на ФИО5 рынке (фьючерс №) составлял в денежном эквиваленте 21 784 360 рублей (260 фьючерсов по расчетной цене 83 786 рублей), при размере собственных средств на лицевом счете в размере 3 361 810, 04 рублей.
Таким образом, операции на ФИО5 рынке осуществлялись в том числе за счет заемных средств (операции с использованием «эффекта плеча»). Размер собственных средств Клиента относительно открытых позиций по фьючерсам составлял не более 15 %.
Из суммы 3 361 810, 04 рублей по гарантийному обеспечению было заблокировано 3 326 404, 71 рубля.
Таким образом, в связи с недостаточностью денежных средств на счете Михалевой В.Е., в целях урегулирования возникшей задолженности Инвестора по средствам Гарантийного обеспечения, Банк- брокер реализовал свое право на принудительное закрытие позиций инвестора, что предусмотрено п. 6.9 Порядка Принудительного закрытия Позиций Инвестора (Приложение № 15 к Условиям брокерского обслуживания).
Как следует из переписки Михалевой В.Е. с ПАО Сбербанк в ходе переговоров менеджера Банка с истцом установлено, что последняя не имела доступа к системе интернет-трейдинга для пополнения расчетного счета.
Как следует из искового заявления поручение пополнить брокерский счет Михалева В.Е., дала уполномоченному на выполнение соответствующих действий от ее имени представителю в г. Иркутске, действующему на основании доверенности.
Однако, как установлено судом по состоянию на момент пополнения Договора в Банке не была реализована возможность пополнения брокерского счёта доверенным лицом по техническим причинам, данный факт не отрицался стороной ответчика.
Как следует из материалов дела ФИО7 направила в ПАО Сбербанк Претензию от ДД.ММ.ГГГГ.
При рассмотрении обращения ФИО7 ФИО15 компенсировал убытки в размере 30 877,44 руб. - разница между принудительным закрытием и восстановлением позиций по 12 Фьючерсам.
Как установлено судом выше порядок взаимодействия сторон (брокера и клиента инвестора) их права и обязанности устанавливаются договором на брокерское обслуживание. Клиент подписывает договор путем подписания заявления о присоединении к договору в порядке ст. 428 ГК РФ, при этом клиент заявляет, что он ознакомлен и согласен со всеми условиями договора и обязуется их соблюдать ( п. 1. 6 Условий, заявление инвестора –физического лица № от ДД.ММ.ГГГГ, заявление на признание квалифицированным инвестором (для физических лиц) от ДД.ММ.ГГГГ).
В том числе, ФИО7 при заключении договора банковского обслуживания была ознакомлена с Декларация (уведомление) о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг, валютном рынке, рынке драгоценных металлов и ФИО5 рынке, являющейся Приложением № к Условиям предоставления брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк, являющихся приложением к Альбому форм договоров № от ДД.ММ.ГГГГ (с изменениями № от ДД.ММ.ГГГГ)
В соответствии с Декларацией под риском при осуществлении операций на рынке ценных бумаг, валютном рынке, рынке драгоценных металлов и срочном рынке понимается возможность возникновения ситуации, которая может повлечь за собой потерю части или даже всех инвестированных средств. В общем смысле Риск представляет собой возможность возникновения убытков при осуществлении финансовых операций в связи с возможным неблагоприятным влиянием разного рода факторов. При работе на рынке ценных бумаг, валютном рынке и срочном рынке Инвестору необходимо учитывать факторы риска самого различного свойства, в том числе:
Операционный риск (раздел VI. Операционный риск).
Данный риск заключается в возможности причинения Инвестору убытков в результате нарушения внутренних процедур Банка, ошибок и недобросоветстных действий его сотрудников, сбоев в работе технических средств Банка, его партнеров, инфраструктурных организаций, в том числе организаторов торгов, клиринговых организаций, а также других организаций. Операционный риск может исключить или затруднить совершение операций и в результате привести к убыткам.
Операционный риск включает в себя технический, технологический и кадровый риски - риски прямых или косвенных потерь по причине неисправностей информационных, электрических и иных систем, а также их неадекватности, из-за ошибок, связанных с несовершенством инфраструктуры рынка ценных бумаг, технологий проведения операций, процедур управления, учета и контроля, из-за действий (бездействия) персонала и сторонних лиц, в результате воздействия внешних событий, а также при использовании систем удаленного доступа. Проведение Торговых и Неторговых операций с использованием систем удаленного доступа несет следующие дополнительные риски:
- совершение третьим лицом от имени Инвестора сделок в системах удаленного доступа (в том числе приводящих к убытку для Инвестора) в результате получения таким лицом случайным образом или в результате его преднамеренных действий несанкционированного доступа к возможности совершения от имени Инвестора таких сделок;
- риск проведения Инвестором в системе удаленного доступа операций, несоответствующих его намерениям, по причинам, связанным с недостаточным опытом работы Инвестора в конкретной системе удаленного доступа и\или совершением им случайных действий;
- невозможность направления Банку Распорядительных сообщений по причинам технического характера (сбои в работе используемого компьютерного оборудования, программного обеспечения, сетей связи, энергоснабжения и т.п.).
Инвестор должен внимательно ознакомиться с Условиями для того, чтобы оценить, какие из рисков, в том числе риски каких технических сбоев, несет Банк, а какие из рисков несет Инвестор.
Декларация о рисках, связанных с заключением договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, в том числе рисках, связанных с заключением договоров с производными финансовыми инструментами (ПФИ), базисным активом которых являются ценные бумаги иностранных эмитентов или индексы, рассчитанные по таким ценным бумагам
Рыночный (ценовой) риск.
Помимо общего рыночного (ценового) риска, который несет Инвестор, совершающий операции на рынке ценных бумаг, Инвестор, в случае заключения фьючерсных, форвардных и своп договоров (контрактов), а также в случае продажи опционных контрактов, будет нести риск неблагоприятного изменения цены как финансовых инструментов, являющихся базисным активом срочных контрактов, так и риск в отношении активов, которые служат обеспечением. В случае неблагоприятного изменения цены Инвестор может в сравнительно короткий срок потерять средства, являющиеся обеспечением срочных контрактов.
Риск принудительного закрытия позиции.
Неблагоприятное изменение цены может привести к необходимости внести дополнительные средства для того, чтобы привести обеспечение в соответствие с требованиями нормативных актов и брокерского договора, что должно быть сделано в короткий срок, которого может быть недостаточно для Инвестора. Банк в этом случае вправе без дополнительного согласия Инвестора «принудительно закрыть позицию», то есть заключить срочный контракт, или приобрести ценные бумаги за счет денежных средств Инвестора, или продать ценные бумаги Инвестора. Это может быть сделано по существующим, в том числе невыгодным, ценам и привести к возникновению у Инвестора убытков.
Принудительное закрытие позиции направлено на управление рисками. Инвестор может понести значительные убытки несмотря на то, что после этого изменение цен на финансовые инструменты может принять благоприятное направление и Инвестор получил бы доход, если бы его позиция не была закрыта. Размер указанных убытков при неблагоприятном стечении обстоятельств может превысить стоимость находящихся на счету Инвестора активов.
Таким образом, клиент Михалева В.Е. признала, что принимает на себя риски, вытекающие из рискового характера деятельности по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) по заключению договором, являющимися производными финансовыми инструментами.
ФИО7 самостоятельно приняла решение о совершении операций с фьючерскими контрактами –производным финансовым инструментом в соответствии со ст. 2 Федерального Закона от 22.04.1996 № 39 –ФЗ «О рынке ценных бумаг», которые являются высоко рискованными финансовыми инструментами.
Как указано в Определении СК по гражданским делам Верховного Суда РФ № 18-КГ17-249 «Виду рискового характера деятельности по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) по заключению договоров, являющимися производными финансовыми инструментами, такая деятельность не может быть признана деятельностью, направленной на удовлетворение личных (бытовых) нужд».
В соответствии с п.11.5.1 Условий для обеспечения резервирования денежных средств на Брокерском счете, с целью использования их для совершения операций с Ценными бумагами, Валютными инструментами, Драгоценными металлами и Срочными контрактами, а также исполнения иных Обязательств Инвестора в рамках настоящих Условий, Инвестор должен осуществить безналичный платеж со своего банковского счета. Платежи в рублях РФ осуществляются по реквизитам, указанным в Извещении, полученным Инвестором от Банка в соответствии с разделом 8 Условий. Платежи в иностранных валютах осуществляются по реквизитам, указанным на интернет-сайте Банка.
Банк не зачисляет на Брокерский счет Инвестора денежные средства, поступившие со счетов третьих лиц, за исключением случая, когда средства поступили от АО «Сбербанк КИБ» (ОГРН 1027739007768), являющегося профессиональным участником рынка ценных бумаг и оказывающим Инвестору брокерские услуги, согласно соответствующей лицензии, а также случаев перевода (передачи) на ИИС активов с индивидуального инвестиционного счета, открытого у другого профессионального участника рынка ценных бумаг. Денежные средства, поступившие от третьих лиц и не соответствующие условиям зачисления на Брокерский счет Инвестора, возвращаются по реквизитам отправителя (п. 11.5.3. Условий).
Кроме этого, способы пополнения брокерского счета ПАО Сбербанк размещены на официальном сайте https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/broker_service/faq/6922, при этом ранее ФИО7, как следует из отчета брокера за период с ДД.ММ.ГГГГ, дата создания ДД.ММ.ГГГГ неоднократно пополняла брокерский счет вышеуказанными способами, т.е. была осведомлена о такой возможности.
Таким образом, при отсутствии технической возможности пополнения брокерского счета доверенным лицом в офисе банка, Михалева В.Е. не была лишена возможности пополнить брокерский счёт через мобильное приложение и веб-версию Сбербанк Онлайн, также обратиться в офис Банка или к своему персональному менеджеру или провести платёж по реквизитам брокерского счета со счета в другом банке.
В соответствии с п. 1 ст. 310 ГК РФ односторонний отказ от исполнения обязательств и односторонне изменение его условий не допускаются.
По общему правилу, изложенному в ст. 309, п. 1 ст. 314 ГК РФ, обязательства должны исполняться надлежащим образом в соответствии с условиями обязательства, обязательство с определенным сроком исполнения подлежит исполнению в этот срок.
В соответствии с п. 1 ст. 56 ГПК РФ каждая сторона должна доказать те обстоятельства, на которые она ссылается как на основание своих требований и возражений, если иное не предусмотрено федеральным законом.
Поскольку Михалева В.Е. не обеспечила наличие на брокерском счете денежных средств в сумме, достаточной для проведения расчетов по срочным сделкам, и допустила отрицательное значение вариационной моржи на счете ПАО Сбербанк ДД.ММ.ГГГГ проведено принудительное закрытие позиций по 12 фьючерсным контрактам Si-3.26.
При этом, как установлено судом в нарушение ст. 56 и 57 ГПК РФ Михалевой В.Е. не представлено суду доказательств того, что брокер - ПАО Сбербанк действовал недобросовестно и не в интересах клиента, с нарушением условий договора или требований закона.
Напротив, в рамках клиентоориентированного подхода ПАО Сбербанк компенсировал клиенту сумму разницы между принудительным закрытием и восстановлением позиций по 12 Фьючерсам в размере 30 877,44 рублей.
Списание же сумм вариационной маржи (262 497 рублей), комиссии брокера в размере 126 рублей и комиссии биржи в размере 46,44 рублей осуществлено в рамках правил торгов Московской биржи. Списание суммы вариационной маржи осуществляется без предварительного или последующего согласования с Инвестором, на основании п. 24.3 Условий брокерского обслуживания, в связи с чем, оснований для взыскания указанных сумм с ПАО Сбербанк не имеется.
Каких-либо доказательств действительной невозможности Михалевой В.Е. пополнения брокерского счета способами, указанными на официальном сайте банка, либо через мобильное приложение и веб-версию Сбербанк Онлайн, через офис Банка у персонального менеджера, путем платёжа по реквизитам брокерского счета со счета в другом банке, что закреплено в Приложении 15 к «Альбому форм договоров, используемых при предоставлении брокерских и иных услуг ПАО Сбербанк №, что соответствует Указанию ФИО15 России от ДД.ММ.ГГГГ №-У "О требованиях к осуществлению брокерской деятельности при совершении брокером отдельных сделок за счет клиента", материалы дела не содержат.
ФИО7, как владелец брокерского счета, могла самостоятельно пополнить брокерский счет через мобильное приложение и вебверсию Сбербанка, обратившись в офис Банка или проведя платёж по реквизитам брокерского счета со счета в другом банке, т.е. самостоятельно урегулировать возникшую задолженность, обеспечить дополнительное резервирование денежных средств на срочном рынке Московской биржи.
В свою очередь, риск принудительного закрытия позиции закреплен в декларации о рисках, с которой Михалева В.Е. выразила свое согласие при заключении договора брокерского обслуживания.
В силу ст. 51.2 Закона о рынке ценных бумаг истец является квалифицированным инвестором, обладает необходимым опытом и знаниями, совершает действия своей волей и в своем интересе, поэтому ответственность за все действия (неблагоприятные последствия), не может быть переложена на банк.
Финансовые потери, представляют собой объективное изменение рыночной стоимости соответствующих активов, т.е. представляют собой реализацию риска при вступлении в правоотношения с брокерами.
Банк не несет ответственность за любые неблагоприятные последствия для клиента, в связи с осуществлением торгов на Срочном рынке ПАО Московская биржа.
При этом, истцом не оспаривалось, что она являлась квалифицированным инвестором и неоднократно совершал операции с фьючерсными контрактами, т.е. была осведомлена о возможности наступления рисков, как экономического, так и операционного характера.
В соответствии с разъяснениями, содержащимся в п. 12 Постановления Пленума Верховного Суда РФ от 23.06.2015 N 25 "О применении судами некоторых положений раздела I части первой Гражданского кодекса Российской Федерации" по делам о возмещении убытков истец обязан доказать, что ответчик является лицом, в результате действий (бездействия) которого возник ущерб, а также факты нарушения обязательства или причинения вреда, наличие убытков (пункт 2 статьи 15 ГК РФ).
Оценив собранные по делу доказательства в соответствии со ст. 67 ГПК РФ, принимая во внимание, что для наступления мер ответственности, предусмотренных п. 1 ст. 393 ГК РФ, необходимо наличие следующих обязательных условий: противоправность поведения причинителя убытков; наличие убытков у потерпевшей стороны; причинно-следственная связь между двумя первыми элементами; вина причинителя убытков. Поскольку достоверных доказательств о наступлении для Михалевой В.Е. убытков в указанном размере, а также совокупности необходимых правовых условий, суду не представлено и истцом не доказан факт причинения ей убытков действиями ответчика, суд приходит к выводу об отказе в удовлетворении исковых требований в полном объеме.
На основании изложенного, руководствуясь ст.ст. 194-198 ГПК РФ, суд
РЕШИЛ:
Исковые требования ФИО7 к ПАО Сбербанк о взыскании убытков в размере 262 542,00 руб., расходов по уплате государственной пошлины в размере 8 876,00 руб., оставить без удовлетворения.
На решение может быть подана апелляционная жалоба в Иркутский областной суд через кировский районный суд <адрес> в течение месяца со дня изготовления мотивированного текста решения.
Судья A.M. Тимофеева
Мотивированный текст решения изготовлен ДД.ММ.ГГГГ. Судья.
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>
<данные изъяты>